クリスマスが近づき、天宮の小さな仙女たちはクリスマスの飾りつけを始め、西洋の祝日を楽しんでいた。面目を失った天帝の命により、悟空は地上に降りてサンタクロースを追い払うことになった。そこで彼は、街で迷子になっている間抜けなトナカイのルドルフ（サンタのそりを引くトナカイ）と、ルドルフを保護している小さな女の子・晶晶に出会う。ダメ悟空とバカトナカイは意気投合し、一緒に晶晶の家に滞在することになる。三人は仲良しの友達になった。悟空はサンタクロースを追い払わなければならず、ルドルフは主人のもとへ帰りたいと思い、晶晶はアメリカで働いているお父さんがクリスマスと春節に毎年帰ってきて家族団らんをしてほしいとサンタクロースに祈りたいと考えていた。三人はそれぞれ異なる目的を持ちながら、サンタクロースを探す旅に出る。旅の途中、多くの誤解や面白い出来事が起こり、三人は気が合い、友情を深めていく。様々な経験を通して、悟空は次第に、サンタクロースや中西洋のすべての祝日が象徴するものは、実は家族への思いであることに気づいていく。中国と外国の祝日の意味は、実は同じなのだ。戦神・悟空は認識を変え、いつの間にか立場を変え、最後にはサンタクロースに扮して晶晶の心のわだかを解く。そして最後には、子供たちの愛と期待を守るため、天界との戦いをも辞さない覚悟を決める。