パックスタウンは、麻薬と腐敗に支配され、不平等に引き裂かれ、マフィアに毒された首都だ。ここでは、あらゆる角にトラブルが潜んでいる。この堕落した大都市で、リチャード・アルダナは狡猾な若者に成長した。彼には執着も野心もない。暇なときにはボクシングをしている。アルダナにとってボクシングは、スポーツでも情熱でもない。ただ面倒を避けるための手段だ。本物の才能を持っているにもかかわらず、リチャードはサテンのシャツを着て、パックスタウン中の人々が熱狂する超暴力武術大会「拳闘葬儀杯」に出場するくらいなら死んだほうがましだと思っていた。しかし、すべてが崩れ落ちる前はそうだった。ボクシングジムのオーナーである友人のデイブが殺される前までは。一夜にして、アルダナは友人の遺児である娘、シリの保護者となる。シリの父親を殺した者たちが、今は彼女を狙っている。彼らは「獅子の教団」を名乗る。彼らは、パックスタウンで通常問題を起こす警察やギャングよりもはるかに危険な宗教的セクトだ。この狂信者たちは、シリが彼らの「異世界」への鍵だと考えている。デイブの過去を探り、なぜこのような大混乱が引き起こされたのかを探求するうちに、アルダナとシリは自分たちを圧倒する探求に引き込まれていく。その中で、「王の谷」という言葉――魔法と悪魔が存在する神話の地――が何度も現れるのだった。